storm100 (storm100) wrote,
storm100
storm100

Category:

Отток капитала оставил Россию без валюты




Российская финансовая система столкнулась с острой нехваткой долларов, компенсировать которую пришлось Центробанку за счет своих резервов.

Признаки стресса возникли на рынке валютных свопов - инструментов, позволяющих занять доллары под залог рублей.

Во вторник ставка валютного свопа "овернайт" резко упала, почти до нуля, сообщает в обзоре Сбербанк CIB. В результате стоимость долларовых займов на один день взлетела до 6,75% годовых.

Предложение валюты на рынке было полностью исчерпано, и банки переключились к займам у ЦБ.
Регулятор влил в рынок 2,653 млрд долларов из ЗВР, что близко к дневному лимиту, установленному на уровне 3 млрд долларов.

Объем поддержки со стороны центробанка стал практически рекордным за все 4 года, что он регулярно проводит операции "своп": лишь однажды - в январе 2018-го - банки занимали больше (3 млрд долларов).

Причиной происхощяшего мог стать "отток валютной ликвидности из банковской системы", отмечают аналитики Сбербанк CIB.

Об этом же свидетельствует и тот факт, что дорожающая нефть не приводит к укреплению рубля даже после того, как Минфин прекратил скупку валюты на рынке, которая лишала экономику нефтедолларовых доходов от цен выше 40 за баррель, отмечает Райффайзенбанк.

С середины августа Brent подорожала на 9,8%, а курс доллара вырос еще на 2 рубля, установив в среду новый 2-недельный максимум на отметке 68,59 рубля.

Относительно нефти рубль не был так слаб никогда в истории - цена барреля в рублях поднялась выше 5300 рублей (против 5100 до приостановки интервенций Минфина). Это означает, что финансовая система продолжает терять валюту - отток капитала превышает приток по счету текущих операций, делает вывод Райффайзенбанк: "Если раньше валюта изымалась Минфином, то теперь его место занял частный сектор".

Деньги нужны корпорациям и банкам, чтобы пройти очередной пик погашений внешнего долга: в сентябре нужно выплатить 7,4 млрд долларов, а рефинансировать кредиты практически невозможно из-за риска ужесточения санкций.

Ставки по годовым валютным свопам выросли до 7,12%. Это "может быть следствием наращивания длинных спекулятивных позиций по доллару на ожиданиях его дальнейшего укрепления", предупреждает Райффайзенбанк.



05.09.2018 14:53:41


ТЕМ ВРЕМЕНЕМ:

Бегство российских денег в офшоры ускорилось в 6 раз






Российский бизнес и богатейшие граждане резко ускорили вывоз капитала в офшорные зоны.

По итогам первого квартала в наиболее популярные у россиян офшоры утекло 17,2 млрд долларов - в 6,3 раза больше, чем за предыдущие три месяца. Такие данные представил в среду ЦБ в отчете о прямых инвестициях из РФ за рубеж.

В пересчете на рубли выведенная сумма - 980,4 млрд рублей - эквивалента 4,3% российского ВВП за первый квартал, который Минфин оценил в 22,35 трлн рублей. Она равна половине нефтегазовых доходов бюджета (1,85 трлн рублей), в 1,4 раза превышает расходы казны на пенсии (690 млрд рублей).

Главным магнитом, притягивающим российские деньги, остается Кипр, куда по итогам квартала было выведено 9,6 млрд долларов.

По сравнению с октябрем-декабрем бегство капитала на полуостров ускорилось почти вдвое, а общая сумма инвестиций достигла нового исторического рекорда - 196,3 млрд долларов.

По текущему курсу это 13,3 триллиона рублей - 6 оборонных бюджетов России и почти 18 лет финансирования всей системы высшего образования в стране.

Второй по популярности юрисдикцией остались Британские Виргинские острова: туда ушло 1,9 млрд долларов за квартал (на четверть больше, чем кварталом ранее), а общая сумма инвестиций достигла рекорда с июля 2015 года - 45,6 млрд долларов.

До новых исторических максимумов выросли российские вложения в компании, зарегистрированные в Ирландии и Швейцарии (6,7 и 22,6 млрд долларов соответственно) - с января по апрель туда ушло суммарно около 1 млрд долларов.

Сумма, выведенная в Гибралтар, за квартал взлетела втрое - с 488 млн до 1,479 млрд долларов, оформив рекорд с 2012 года. Такой же 6-летний максимум обновили российские инвестиции на острове Джерси: 100 млн долларов оттока увеличили их общий объем до 1,1 млрд долларов.

Еще 668 млн долларов россияне вложили в компании, зарегистрированные на Каймановых островах, а общая сумма российских капиталов, спрятанных в государстве площадью меньше окружности МКАДа, взлетела в 1,5 раза, до 1,512 млрд долларов.

Практически остановился вывод средств в Люксембург (94 млн долларов) и на Бермуды, что, впрочем, было компенсировано новой волной оттока в Нидерланды (1,1 млрд долларов) и на Багамские острова (1,8 млрд долларов).

По данным Национального бюро экономических исследований (NBER) США, в целом по миру в офшорах сосредоточено 8% финансового богатства домохозяйств. Это 10% мирового ВВП, или 5,6 трлн долларов.

Богатейшие россияне, по оценке NBER, держат в офшорах активы на сумму, составляющую 60% российского ВВП. Это почти 60 триллионов рублей или около 1 триллиона долларов по текущему курсу.




05.09.2018 17:27:02


Tags: «Ручное управление», Ё ПРСТ, ЖизньНалаживается, ИтогИ, Пора вАлить
Subscribe

Recent Posts from This Journal

  • Турецкое наступление в Сирии:

    Критический момент для политики США на Ближнем Востоке Солдаты Асада выдвигаются к турецкой границе: Дамаск заключил сделку с курдами AFP…

  • (👀)

    Личный состав МВД сократился из-за опасений реформы пенсий Сотрудники полиции испугались, что власти повысят срок необходимой выслуги лет, и…

  • МИНЮСТ ПОПРОСИЛ ЛИКВИДИРОВАТЬ ПРАВА ЧЕЛОВЕКА

    Судя по всему, решение уничтожить движение "За права человека" принято на самом высоком уровне Зачем Путин велел ликвидировать…

Buy for 20 tokens
Что вы представляете, когда слышите - город Юрмала? Сам даже представить себе не мог, что Юрмала именно такая. А что собственно о ней мог знать, что это город курорт на западе СССР, где отдыхала наша богема. Потом Юрмала отошла Латвии и туда летом приезжал КВН. Вот собственно и всё. На…
  • Post a new comment

    Error

    Anonymous comments are disabled in this journal

    default userpic

    Your IP address will be recorded 

  • 1 comment